Trgovinski ratovi
Trgovinski ratovi mogu padati i teći, ali njihove najave nude idealno pokriće za market makere koji žele manipulirati tržištem. Prošlog vikenda, najava podizanja carina američkog predsjednika Donalda Trumpa potaknula je kreatore tržišta Ethereuma da izvrše jednu od najznačajnijih kratkoročnih manipulacija na kripto tržištu i izazovu iznenadni pad tržišta.
Cijena Ethereuma se srušila
Cijena Ethereuma dramatično se srušila u nedjelju navečer, a druga po veličini kriptovaluta izgubila je više od 36% svoje vrijednosti. Iznenadni pad ETH na razinu od 2,1 tisuća dolara u samo nekoliko sati. Izbrisavši preko 600 milijuna dolara vrijednosti tijekom masivnih kaskada likvidacije.
Međutim, iznenadni pad je bio kratkotrajan jer je kripto tržište brzo iskoristilo priliku za kupnju s popustom. ETH se vratio za više od 17% na 2,5 tisuća dolara i potpuno je nadoknadio gubitak od 36% do ponedjeljka, dosegnuvši 2,9 tisuća dolara. Od utorka se ETH trguje oko 2,7 tisuća dolara.
Međutim, sudionici kripto tržišta sigurni su – pretjerana reakcija tržišta na najavu trgovinskog rata, praćena panikom koja je uslijedila, nije bila prirodan tržišni potez. To je bilo stručno vođena manipulacija market makera.
Znakovi tržišne manipulacije
Pad kripto valute potaknut je dugim terminskim pozicijama Ethereuma s prekomjernim zaduženjem. Objavila je analitička tvrtka 10X Research u svom dnevnom biltenu. To je, primjećuju, dovelo do značajnog delta hedging, što je pojačalo rasprodaju kada su primjedbe predsjednika Trumpa o uvođenju carina izazvale kaskadni pad.
Mnogi sudionici kripto tržišta dijele ovo mišljenje. Trgovac i analitičar @DrProfitCrypto uvjeren je da je ovo bio događaj kontrolirane likvidacije, prvenstveno usmjeren na ETH. Veliki kartel (Binance & Coinbase) poslao je ogromne količine ETH i BTC Wintermute market makerima kako bi omogućio događaj kontrolirane likvidacije koji upravo vidimo.
Prema ovoj teoriji, glavne burze koordinirale su se s Wintermuteom, potencijalno prisiljavajući duge pozicije s polugom na likvidaciju i uzrokujući kaskadnu rasprodaju. Market makeri profitiraju od volatilnosti. Pokretanjem kaskade likvidacije mogu steći imovinu po nižoj cijeni nakon što se izbrišu maloprodajni trgovci i pozicije prekomjerne zaduženosti. Ako veliki igrači žele kupiti ETH po nižoj cijeni, orkestriranje oštrog pada omogućuje im akumulaciju prije sljedećeg velikog poteza.
Kako Market Makeri stvaraju kaskade likvidacije
Market makeri pokreću likvidacije manipulirajući dinamikom likvidnosti, obično u tri ključna koraka.
Prvo, izbacuju veliku količinu određene imovine na spot tržište, stvarajući pritisak prema dolje. Drugo, otvaraju značajne kratke pozicije na istoj imovini u trajnim terminskim ugovorima dok istovremeno prodaju na spot tržištu, snižavajući cijenu. Ovaj pad prisiljava duge pozicije s prekomjernom zaduženošću na likvidaciju. Posljedična prisilna prodaja ubrzava pad cijena.
Uz manju likvidnost, čak i manje rasprodaje mogu imati nerazmjeran učinak. Market makeri strateški povlače naloge za kupnju, dopuštajući cijenama da brže padaju. Nakon što se pokrenu likvidacije, oni mijenjaju svoje pozicije, otkupljujući istu imovinu po nižoj cijeni.
Dolaze zapisi
Ključno pitanje ostaje podržavaju li podaci u lancu ovu teoriju. Je li bilo neuobičajenih kretanja sredstava, kao što su velika povlačenja ETH-a s burzi na market makere prije pada?
Prema Arkham Intelligenceu, 3. veljače, neposredno prije pada kripto tržišta, Coinbase je prebacio ETH u vrijednosti od gotovo 11,86 milijuna dolara na Wintermuteove Binance depozitne adrese.
U isto vrijeme, radnje Binancea pokazale su sličan trend: milijuni dolara vrijedni ETH-ovi su tekli iz Binancea u Wintermuteove novčanike preko više kripto burzi neposredno prije pada tržišta.
Štoviše, u ponedjeljak je Lookonchainov X račun izvijestio da je uspavani Ethereum kit, po prvi put od siječnja 2019., položio svih 77 736 ETH (228,6 milijuna dolara) u Bitfinex—neposredno prije pada cijene ETH-a.
Nekoliko sati kasnije počinje panika jer Ethereum predvodi pad tržišta kriptovaluta, s više od 600 milijuna dolara u likvidacijama ETH-a koji čine značajan dio ukupnog gubitka od 2,1 milijarde dolara.
Ali zašto ciljati na cijenu Ethereuma, mogli biste se zapitati?
Ethereum ima veliko tržište izvedenica, stvarajući široko rasprostranjenu polugu. Likvidacije u ETH-u često pokreću efekt valova u DeFi-ju, poput prisilnog zatvaranja kolateraliziranih zajmova, što dodatno pojačava pritisak na prodaju. Lakša je igra za one koji je znaju igrati.
Izvor: https://dailycoin.com/
Zanimljivo za pročitati: Da li je realno očekivati XRP na cijenu 100 dolara BlackRock uvodi Bitcoin ETP u Europi: Nova era za kriptovalute i investicije
Zapratite nas na društvenim mrežama:
Možete se pridružiti na EtherX zajednici ili isprobajte The Chukanomics program i koristiti debitnu karticu.
Hvala svima što čitate naše članke na kriptoentuzijasti.io! 🚀 Ako vam se sviđa ono što čitate, podijelite ih na društvenim mrežama i pomozite nam širiti kripto znanje. Zajedno gradimo svijet kripta! 💪🔗 #Kriptoentuzijasti #Dijeliznanje crypto #Kriptoedukacija #EtherX #društevenamreža #Crypto # binance istraga
👍